監管沙盒是受控測試制度，不等於有人買單

銀行 POC 週期極長

從接觸到簽約常以半年至一年半計，別當短期現金流

AUM 大 ≠ 錢好拿

高度機構化、保守，初創募資門檻很高

保費高增長有政策變量

很大一塊靠內地訪客保單，政策收緊就波動

金融類開戶／牌照更難

涉金融業務常需 SFC 牌照（1／4／9 類），審批久、合規成本高

生意地圖

錢流

Q: 沙盒 ≠ 客戶

監管沙盒是受控測試制度，不等於有人買單

Q: AUM 大 ≠ 錢好拿

高度機構化、保守，初創募資門檻很高

Q: 保費高增長有政策變量

很大一塊靠內地訪客保單，政策收緊就波動

錢流是你的出海資金通道：既是融資與資金出海的支點，也是一整片機構買家池。

香港的錢高度機構化、也高度外向——它是資金的過路樞紐，不是終端市場。機會不在散客，而在服務機構、以及服務這些跨境流動的資金。

適合你，如果

你做金融科技／資管／保險／財富相關；或想把香港當作融資、資金出海、人民幣結算的支點；或做 B2B——把系統、產品或專業服務賣給銀行、險企、家辦這些金融機構，讓它們成為你的客戶。

不適合你，如果

你的生意跟資金流動、金融機構無關——直接看貨流或企業流。

關鍵數字

資產及財富管理規模

≈HK$42.2

萬億（約 US$5.4 萬億，2025，+20%）^[S15]

私人銀行及私人財富管理規模

≈HK$12.9

萬億（約 US$1.7 萬億，2025，+24%）；註：單一家辦不納入 SFC 此調查^[S15]

資金去向

56%

AUM 投向內地及香港以外、約 44% 留在香港＋內地（2025）；淨資金流入 ≈HK$2.1 萬億（+193%，連升三年）^[S15]

資金來源

逾54%

AUM 來自內地及香港以外的投資者（近年）^[S15]

保險毛保費

≈8,270億

2025，+29.7%^[S14]

IPO 集資

全球第一

2025，集資約 US$360 億^[S16]

離岸人民幣

全球 70%+

離岸人民幣支付經港；存款 ≈RMB 1.1 萬億（2025 底）；RMB 外匯日均 US$3,151 億（2025 BIS，全球最大離岸）^[S13]

家族辦公室

≈3,384家

單一家辦，2025 底，兩年 +25%^[S17]

銀行

174家

認可機構；全球第 4 大外匯中心（日均 US$8,831 億）^[S13]

錢流養活什麼生意 × 從哪個門進

按你想做的哪類金融生意，對號入座下面的官方入口。

金融科技（支付／RegTech／WealthTech／InsurTech）三大監管沙盒（HKMA／SFC／保監局，單一入口互通）^[S19]
對接銀行系統HKMA 開放 API 框架／商業數據通 CDI^[S13]
資管／基金LPF 有限合夥基金／OFC 開放式基金公司^[S22]
家辦服務FamilyOfficeHK（免費對接）+ FIHV 家辦稅務優惠^[S17]
把系統／服務賣給銀行、險企GFT Corporate Champions（InvestHK 旗艦，機構當買家）^[S81]
資金出海／人民幣結算離岸 RMB 生態（點心債、跨境結算）^[S13]

官方不會告訴你

沙盒 ≠ 客戶· 一手經驗採集中
監管沙盒是受控測試制度，不等於有人買單
銀行 POC 週期極長· 一手經驗採集中
從接觸到簽約常以半年至一年半計，別當短期現金流
AUM 大 ≠ 錢好拿· 一手經驗採集中
高度機構化、保守，初創募資門檻很高
保費高增長有政策變量· 一手經驗採集中
很大一塊靠內地訪客保單，政策收緊就波動
金融類開戶／牌照更難· 一手經驗採集中
涉金融業務常需 SFC 牌照（1／4／9 類），審批久、合規成本高

下一步

01做金融科技 → 先判斷屬於哪個沙盒，從單一入口遞交查詢；看 Open API 能否搭原型。
02做家辦／財富 → 約 FamilyOfficeHK 免費諮詢，核對 FIHV 稅務優惠資格。
03想把銀行／險企變成客戶 → 研究 GFT Corporate Champions，把機構當買家。